Dona da Lusíadas Saúde põe grupo Vivalto Santé à venda para reduzir dívida

O fundo francês Vivalto Partners pôs à venda o grupo de saúde Vivalto Santé, dono da Lusíadas Saúde e da espanhola Ribera Salud — concessionária do Hospital de Cascais através de uma parceria público-privada —, de acordo com informação recolhida pelo jornal espanhol El Confidencial e divulgada pelo ECO. O processo de alienação tem como objetivo reduzir o endividamento e deverá ser iniciado ainda no último trimestre deste ano.

A Vivalto Partners contratou o banco de investimento Houlihan Lokey para vender a subsidiária na íntegra e sem desmembramento, avança o mesmo meio, citando fontes conhecedoras do negócio.

A Vivalto Santé é o terceiro maior grupo de clínicas e hospitais privados em França e também opera em Portugal, onde detém a Lusíadas Saúde, e noutros seis países, entre os quais a Suíça, a Eslováquia e a República Checa. O grupo conta com cerca de 240 hospitais e centros de saúde, mais de 24 mil profissionais de saúde e responde a aproximadamente seis milhões de doentes por ano, segundo o ECO.

Em 2024, a dívida financeira bruta do grupo ascendeu a 1,458 mil milhões de euros, acima dos 1,377 mil milhões de euros do ano anterior, devido à reestruturação após a pandemia de Covid-19. No mesmo ano, o lucro operacional (EBITDA) foi de 278,9 milhões de euros, mais 7,6% do que em 2023, o que avalia o grupo em cerca de 2,5 mil milhões de euros (enterprise value).

Nota editorial: a aquisição de clínicas Dr. Well's pela Lusíadas Saúde à Sonae, referida no evento a cobrir, não consta da única fonte fornecida, pelo que não são apresentados detalhes sobre essa operação.

Porque importa

A venda do grupo que detém a Lusíadas Saúde pode condicionar a estratégia de investimento e de expansão da operadora portuguesa, num setor em que a dívida do proprietário pesa no balanço. O processo incide sobre um grupo presente em sete países e com centenas de unidades de saúde, o que lhe confere dimensão no mercado europeu de cuidados de saúde privados.